Что такое ICO
Понятие ICO расшифровывается как «первичное предложение токенов» (Initial Coin Offering). Это значит, что инициатор выпуска монет предлагает инвесторам коины еще до полноценного запуска проекта, в дальнейшем их можно будет тратить на новой площадке. Предлагают токены, как правило, по очень низкой цене, что дает их держателю перспективу на получение выгоды в будущем после раскрутки проекта.
По сути ICO больше похоже на краудфандинг, чем на первичное размещение акций на бирже (IPO), так как средства чаще привлекают на реализацию идеи, а не для масштабирования уже состоявшейся компании. Кроме того, держатель токенов, в отличие от акционера, не получает во владение часть бизнеса и право принимать участие в управлении.
Как и зачем проводят ICO
Выпуская собственные монеты и продавая их за ходовые коины либо фиат, проект привлекает деньги, необходимые для его запуска и развития. ICO обычно проводят на ранних этапах функционирования, до создания полноценной инфраструктуры. За счет привлеченных инвестиций финансируют окончательную стадию разработки, маркетинговую компанию, могут также направить средства в специализированный фонд развития для поддержки работы проекта в будущем.
Организовывают первичные размещения токенов разными способами. Если у команды есть собственный рабочий блокчейн, который планируют развивать, тогда приобретенные пользователями монеты сразу отправляются на их адреса в системе. Когда своего блокчейна еще нет, проект выпускает токены на уже действующей сети, а после запуска собственного протокола пользователи могут обменять эти монеты на новые.
Чаще токены выпускают на уже работающем блокчейне с поддержкой смарт-контрактов, используя в основном сеть Ethereum с ее стандартом ERC-20 или подобные. Такой подход позволяет новым проектам использовать сетевой эффект действующей экосистемы и уже протестированные инструменты разработки.
До сбора средств оглашаются правила проведения ICO командой проекта — ограничивается время действия предложения или число токенов для продажи. Могут обязать также всех участников зарегистрироваться в белом списке до покупки монет. Пользователи совершают платежи в оговоренной криптовалюте на адрес проекта, а купленные токены переводятся на указанный покупателем адрес или на тот, с которого производилась оплата.
Как инвестор может заработать на ICO
Успешных проектов на крипторынке довольно много. Из более чем 5 тысяч первых в индустрии ICO 11 проектов показали доходность свыше 1000%, всего удалось привлечь больше 60 млрд долларов инвестиций. Один из наиболее ярких примеров — Ethereum. При первичном предложении токенов в 2014 году их цена была менее 1 цента, а через пять лет после запуска монета стоила более 3500 долларов.
Выгоду от участия в ICO инвестор может получить несколькими способами:
- Использовать полученные монеты в майнинге, накапливая их в процессе развития блокчейн-проекта
- Продать подросшие в цене токены после запуска проекта, заработав на разнице в стоимости
- Платить за постоянно дорожающие услуги площадки полученными практически даром токенами при ICO
Получить прибыль за приобретенные при первичном размещении монеты можно только от успешных проектов. ICO относится к высокорисковым инвестициям — вероятность потери денег очень высока.
На что обратить внимание перед участием в ICO
Большой выбор разных ICO может ввести в замешательство начинающих инвесторов. При принятии решения о вложении денег, внимательно прочтите соглашение о продаже (Token Sale Agreement). При изучении документа могут обнаружиться различные нюансы, о которых организаторы не спешат заявлять публично. Оцените также выбранный проект по основным индикаторам добросовестности:
- Размещение на сайте публичной оферты со всеми требуемыми соглашениями и правилами
- Наличие полностью рабочего прототипа
- Грамотно прописанная документация, в том числе белая книга
- Официальная регистрация компании организатора
- Чистая репутация всех участников команды, стоящей за проектом
- Четкий план развития площадки с указанием механизмов обеспечения сети ресурсами
- Наличие эскроу-счета, на котором учтено имущество, документы, финансы до наступления определенных обстоятельств либо выполнения указанных требований
Учитывайте также юридический аспект вопроса. До сих пор в законодательстве многих стран мира неоднозначно подходят к регулированию крипторынка, что повышает неопределенность для всех участников.
Перед инвестированием в ICO изучите, насколько востребованные услуги предлагает платформа для широкого круга пользователей, как позиционируется проект относительно конкурентов, заинтересованы ли в нем якорные инвесторы и криптовалютные биржи.
